Financovanie startupu je samo o sebe ťažké. A mladí a neskúsení podnikatelia, ktorí sa mylne domnievajú, že dokážu prekabátiť zložité podnikateľské prostredie a že ich podnikanie je „iné“, situáciu ešte viac sťažujú. Takže predtým, ako získate peniaze na rast svojho podnikania, pozrite si týchto dvanásť bežných mýtov o financovaní startupov.

1. Použijem len peniaze investorov

Ak je váš nápad taký geniálny, že by si investori navzájom po krku, aby ho financovali, máte šťastie! Tento článok môžete preskočiť a začať plánovať svoj dôchodok. Ale ak ste ako všetci ostatní obyčajní smrteľní podnikatelia, budete si musieť hľadať partnerov.

Len málo investorov bude ochotných dať vám peniaze, pokiaľ nemáte osobný podiel v podniku. prečo? Pretože v ťažkých časoch je oveľa menej pravdepodobné, že ukončíte podnikanie, najmä ak to závisí od toho, či dokážete zaplatiť svoj dom alebo vzdelanie svojho dieťaťa.

2. Nikdy neposkytnem osobnú záruku.

Ak nemáte peniaze alebo majetok na investovanie do spoločnosti, investori a väčšina bánk od vás budú žiadať osobnú záruku vrátenia peňazí. Mnoho ľudí sa tohto návrhu bojí.

Koniec koncov, prečo sa vôbec obťažovať otváraním spoločnosti? Osobná záruka od vás dodá investorom istotu, že budete pokračovať v riadení lode, keď začne búrka. Možnosti osobnej záruky sú obchodovateľné a otázka návratnosti investície je pomerne zložitá. Uistite sa teda, že rozumiete všetkým zmluvným podmienkam. A pamätajte, že všetci investori vám prajú len úspech.

3. Potrebujem partnera rizikového kapitálu

Na prvý pohľad sa môže zdať, že rizikový kapitál je najviac rýchly spôsob uspieť. Pravdou však je, že väčšina spoločností musí najskôr vytvoriť funkčný prototyp alebo minimálny životaschopný produkt a zhromaždiť aspoň malú zákaznícku základňu, aby dokázala, že ich nápad funguje. A až potom sa oplatí premýšľať o perspektíve prilákania rizikového kapitálu. Urobte si prieskum a skúste najskôr porozumieť rizikovému kapitálu.

4. Môžeme zvýšiť výnosy na financovanie firmy

Gratulujem! Práve ste objavili čarovný obchodný vzorec. V skutočnosti sú podnikatelia často príliš optimistickí, a preto preceňujú úspech firmy. Opýtajte sa sami seba, len úprimne, kde budete hľadať svojich prvých klientov. Ak je vaša odpoveď „sociálne médiá“ a/alebo „ústne vyjadrenia“, vráťte sa do fázy vývoja a zamyslite sa znova.

5. Moje podnikanie prežije vďaka šesťmesačnej úspore nákladov.

Táto suma (ako každá iná suma súvisiaca s nákladmi) je veľmi ťažké určiť. Šesť mesiacov úspor teraz nemusí stačiť na to, aby vám vydržali ďalších šesť mesiacov, pretože vaša spoločnosť rastie. Mnohí podnikatelia dokážu prísť na to, ako lepšie využiť tento kapitál, a považujú ho za veľmi lákavé použiť ho ako páku na rast svojho podnikania. Namiesto toho, aby ste sa pozerali na číslo na bankovom účte, premýšľajte o pôžičke alebo kapitálových partneroch, ktorí budú ochotní zaplatiť pekné sumy, keď sa vaša spoločnosť dostane do ťažkých časov.

6. Banky sú najlepšou možnosťou, pretože pomôžu vyhnúť sa štiepeniu kapitálu

Áno, je to tak: banky sú dobrými partnermi a neprispievajú k štiepeniu kapitálu. Ale, bohužiaľ, banky len zriedka riskujú a spolupracujú so startupmi bez dodatočnej alebo osobnej záruky. Ešte dôležitejšie je, že ich dohody sú veľmi prísne a rigidné, chcú dostávať výplaty každý mesiac.

Banková pôžička je dobrá záchranná sieť, ktorá vám pomôže vyhnúť sa osobným dlhom pri financovaní vášho podnikania, ale pokiaľ nemáte pravidelný príjem, táto možnosť by mala byť na vašom zozname posledná.

7. Firmu budem financovať z osobných prostriedkov.

Výborný nápad. Okrem platenia ročnej úrokovej sadzby začnete miešať osobné financie a podnikové financie a vytvoríte si množstvo problémov s peniazmi, ktoré vôbec nepotrebujete. Pre mnohých podnikateľov sú osobné prostriedky často jedinou možnosťou, keď sa dostanú do problémov, no toto by nemala byť posledná línia obrany.

8. Moja rodina má peniaze, takže startup bude v poriadku.

Skutočne, keď vyčerpáte svoj osobný kapitál, obrátite sa na príbuzných, aby vám pomohli implementovať ďalšia etapa financovania. Rodinné peniaze často znamenajú nielen priateľskejšiu a flexibilnejšiu komunikáciu, ale tiež dokazujú, že ostatní veria vo vás a vašu vec. Len pozor, pretože rodina a podnikanie sú veľmi citlivé manželstvo, ktoré by mohlo budúce rodinné stretnutia mimoriadne znepríjemniť.

9. Nemal by som sa dotýkať svojich dôchodkových úspor.

Porozprávajte sa s akýmkoľvek finančným analytikom a povedia vám veľa strašidelné príbehy o tejto téme. Myslite však na to, že váš biznis je váš dôchodok. Pretože ako lepšie mu môžu poslúžiť vaše úspory na dôchodok?

10. Dokážem nájsť talentovaných ľudí, ktorí sú ochotní pracovať za podiel.

Po prvé, keď ich nájdete, dajte im moje kontaktné údaje. Po druhé, ak je tam, kde žijete, veľa bohatých a talentovaných vývojárov, je to podozrivé.

Mnoho ambicióznych, po úspechu túžiacich a talentovaných ľudí hľadá príležitosti. Váš startup môže mať potenciál časom zarobiť veľké bohatstvo, ale samotné sľuby neprinesú jedlo do chladničiek vašich zamestnancov. Prísľub spravodlivosti môže veci skomplikovať, najmä ak sa s opatreniami nepracuje správne. Držte opčný program pre budúce zváženie a rozpočet na platy a udržanie talentov.

11. Nikdy nerozdám polovicu svojej firmy.

Ak prijmete peniaze investora, pravdepodobne budete dlho diskutovať o tom, koľko peňazí potrebujete, bez toho, aby ste stratili určitú kontrolu. Sumu si musíte určiť tak, aby bola spravodlivá pre všetkých zainteresované strany. Existuje mnoho spôsobov, ako štruktúrovať peniaze investorov a dosiahnuť ich O vyššia ako odhadovaná hodnota, no buďte opatrní a pri vypracovávaní podmienok transakcie sa radšej poraďte s odborníkom.

12. Ak moja spoločnosť skrachuje, budem musieť podať návrh na vyhlásenie konkurzu.

Nasledujúci text určite nie právna konzultácia. Preto, ak zvažujete scenár bankrotu, je najlepšie poradiť sa so svojím účtovníkom alebo právnikom, aby ste pochopili, aké máte možnosti.

Spoliehajúc sa na osobná skúsenosť, Poviem, že pri zatváraní spoločnosti by nikdy nemal byť bankrot číslo jeden. Konkurz neprinesie nikomu nič dobré (okrem právnikov, ktorí sa naň špecializujú) a o všetkých problémoch s dlhmi sa dá diskutovať. Väčšina vašich partnerov by radšej zaplatila aspoň niečo. Ak sa ocitnete v takejto nepríjemnej situácii, poraďte sa s právnikom a určite sa porozprávajte aj s ďalšími podnikateľmi, ktorí prešli procesom zrušenia živnosti. Ich rady budú pre vás veľmi cenné.

Toto je len niekoľko bežných mylných predstáv, ktoré často počúvam od podnikateľov. Pamätajte, že mnohé z týchto mýtov sa nevzťahujú na technologické startupy, ktoré majú svoj vlastný úplne jedinečný súbor mýtov a legiend.

Pri vývoji tlačidla Life Button sme sa hlboko ponorili do ruského trhu rizikového kapitálu, dozvedeli sme sa o ňom veľa zaujímavých vecí a myslíme si, že naše skúsenosti budú užitočné pre každého, kto začína so startupom. Chcem vám predstaviť typológiu hlavných účastníkov startupového trhu: tých, ktorí dávajú peniaze; tí, ktorí ich potrebujú; tí, ktorí ich vedia správne minúť; tí, ktorí spájajú všetkých ostatných. (Prečítajte si o spustení „Life Button“.)

podnikatelia

Štatistická norma pre podnikateľov v spoločnosti je 3-5% populácie. Ale u nás je ich asi trikrát menej. Súčasní absolventi vysokých škôl sa nechcú stať podnikateľmi, a to je logické: podnikateľ je predsa oportunista a oportunista a teraz je zvláštnosť nášho trhu taká, že je viac príležitostí zarobiť si peniaze vo vládnych agentúrach - to je kam chodia potenciálni podnikatelia. Medzi tými, ktorí sa stále rozhodnú začať podnikať, rozlišujem tieto kategórie:

1. Študenti posledných ročníkov vysokých škôl sú najreprezentatívnejšou kategóriou startupistov. O startupovom hnutí sa dozvedajú od učiteľov a rovesníkov a s nadšením chodia na startup party. Rýchlo sa zapália nápadmi a rovnako rýchlo vychladnú: malé percento z nich sa stane majiteľom vlastného podniku.

2. Programátori, z ktorých sa niektorí chcú stať novými Zuckerbergovcami a hľadajú nápad alebo podobne zmýšľajúcich ľudí na existujúci nápad a druhá, menej ambiciózna časť, sa chce pripojiť k zaujímavému tímu a pomôcť mu dosiahnuť fantastický úspech.

3. Administratívni pracovníci, ktorí hľadajú nové príležitosti na zábavu alebo sa po prečítaní krásnych úspešných príbehov vydávajú na riskantnú plavbu cez more startupov.

4. Vnútropodnikové startupy sú rýchlo rastúcou a módnou oblasťou, ktorá sa úspešne rozvíja v korporáciách podnikateľského typu.

Investori

Zdroje financovania som zoradil podľa jednoduchosti získania peňazí z nich.

1. Tri F - rodina, priatelia a blázni. Preložené do ruštiny sa zmenia na tri „D“ - rodinu, priateľov a bláznov.

3. Business angels. Toto jednotlivcov ktorí profesionálne alebo amatérsky (móda, adventurizmus, túžba získať skúsenosti, zapojiť sa do niečoho skvelého) investujú do startupov. Investovanie do startupov sa stáva módou. V Rusku je však málo profesionálnych „anjelov“. Myslím, že ich spočítate na prstoch dvoch rúk.

Na jednej strane je vznik veľkého počtu amatérskych anjelov dobrý, na trhu je viac peňazí. Na druhej strane tieto peniaze nie sú také „inteligentné“ ako u profesionálov. S amatérskym investorom je to vlastne ťažké: spravidla nemá jasné pravidlá hry, imunitu a toleranciu k neúspechu.

"Anjeli" sú dobrí a zlí. Motiváciou dobra je pomôcť startupu (páči sa mi nápad, tím, chcem uspokojiť vlastné ambície), a ak je to možné, zbohatnúť. Dobrí „anjeli“ sa zvlášť nezaujímajú o veľkosť podielu, ktorý dostávajú. Preto ľahko súhlasia s podmienkami konvertibilnej bankovky. Nebudú zdieľať kožu nezabitého mamuta. Od zlých „anjelov“ už na prvom stretnutí počuť niečo ako: „Nie som chamtivý a je mi jedno, aký je môj podiel, pokiaľ sa projekt podarí. Ale špecifiká podnikania sú také, že riskujem skutočné peniaze a investujete len talent a čas. Stručne povedané, poďme na to: Dávam 100 000 $ výmenou za 51% a ďalších 25% ako záruku - pre vašu vlastnú motiváciu. Ak dosiahnete KPI, vrátia sa vám, ak nie, znamená to, že ste nepracovali dobre.“ Moja rada pre vás: utekajte od takýchto investorov. Čo sa stane po niekoľkých kolách investovania – budete mať pocit, že toto je vaša spoločnosť? V konečnom dôsledku môže najatý manažér získať opciu vyššiu ako váš podiel.

4. prinášajú nielen finančný príjem a PR, ale umožňujú aj cítiť chuť víťazstva, čo zvyšuje motiváciu tímu v štádiu, keď je produkt ešte vo vývoji a predaje nie sú povzbudzujúce. Navyše ide o minitest nápadu a možnosť získať spätná väzba od odborníkov a investorov.

5. Podnikateľské akcelerátory sú zmesou konkurencie a rizikového fondu. Víťazi súťaže získajú počiatočné financovanie a všetky druhy podpory (kancelária, mentori, kontakty, prístup k predajným kanálom a partnerom) výmenou za podiel, ktorý získa fond/urýchľovač, ktorý financovanie poskytol.

6. Rizikové fondy sa delia na počiatočné a počiatočné fondy. V Rusku je tých prvých veľmi málo. Donedávna bol len jeden – AdVenture a aj ten sa posunul do druhej kategórie. Rok 2011 bol pre startupovú komunitu veľmi priaznivý: objavili sa až štyri akcelerátory (Glavstart, TexDrive, InCubeAccelarator a Farminers), čo sú v podstate počiatočné fondy.

Fondy neskoršieho financovania sú podľa mňa bližšie private equity fondom, keďže od startupov očakávajú nielen R&D, alfa či beta produkt, ale aj neustále rastúcu dynamiku predaja.

V súčasnosti rizikové fondy nevytvárajú len leniví. Ide o veľmi módny trend. Existujú zástupcovia rizikových fondov, ktorí sa ešte nezačali holiť. Stretol som jedného predstaviteľa, ktorý ani nevedel, čo je to prestávka – múdreho chlapíka z Veľkej štvorky, ktorý nemá absolútne žiadne skúsenosti s podnikaním. Odvetvie je mladé, dynamicky rastie, no pracovná sila nestihne dozrieť.

7. Strategickí investori sú na ruskom trhu rizikového kapitálu stále vzácnymi vtákmi. Prichádzajú, keď startupy už nie sú vlastne startupy.

Investiční makléri

Prilákanie investícií je dôležitou súčasťou aktivít startupu; niekedy si tento proces vyžaduje viac času a zdrojov ako rozvoj samotného podnikania a často sa podnikanie nedá rozvíjať bez prilákania investícií. Je dobré, ak máte vo svojom tíme človeka, ktorý dokáže komunikovať s investorom v rovnakom jazyku. V opačnom prípade sa budete musieť poučiť z chýb a bude ťažké prilákať peniaze Na urýchlenie procesu máte na výber: buď prilákať do tímu človeka so skúsenosťami a znalosťami, ktorý chce podiel aspoň 10 %, alebo prilákať do projektu investičného makléra, pre ktorého je prilákanie peňazí pre startupy remeslom. A tu na vás čaká príjemné prekvapenie – chúťky investičného makléra sú oveľa menšie ako tie individuálna osoba: Spravodlivý rozsah ich odmeny je 3-5% z vyzbieranej sumy.

Konzultanti/experti/mentori

Na začiatku, keď je interná odbornosť tímu obmedzená, sú konzultanti, experti a mentori veľmi užitoční. Môžete sa s nimi stretnúť v podnikateľských inkubátoroch, na startup party, na súťažiach. Často sú to ľudia, ktorí pomáhajú startupom prežiť. Navyše, ich pomoc je zvyčajne bezplatná. Ak však vidíte, že vplyv odborníka na projekt je významný, jeho potenciál nie je vyčerpaný a chcete jeho hlbšiu účasť, môžete sa dohodnúť na poplatku za úspech alebo dokonca na podiele na projekte.

Priemerný poplatok za úspešnosť na trhu za získanie financovania je až 5 % z vyzbieranej sumy. Ak odborník pomáha s rozvojom predajných kanálov, oplatí sa vyjednať odmenu z tých zákaziek, ktoré do projektu osobne priniesol. Zvyčajne sa vypočítava ako percento z príjmu.

Podľa mňa je vyjednávanie o priamom percente z príjmov nebezpečné. Koniec koncov, musíte počítať s tým, že v závislosti od objemu transakcie sa bude meniť marginálnosť produktu (zľavy za objem). Ak predáte veľký objem s maržou, povedzme, 5 %, poplatok za „asistenta“ vo výške 10 % povedie k strate transakcie. Tu je lepšie urobiť maticu závislosti odmeny odborníka od marže alebo ceny produktu.

No, ak je váš odborník v pohode a jeho prínos je taký veľký, že ho nemožno pripísať žiadnej časti peňažného toku, potom musíte dať podiel. Všetko závisí od zdrojov odborníka. Viem, že odborníci, ktorí prinášajú prepojenia a dobre rozvinuté predajné kanály, dostávajú až štvrtinu spoločnosti.

Podnikateľské inkubátory

Podnikateľský inkubátor poskytuje startupom kancelárske priestory a základné služby, poradenstvo, účtovné služby atď bezplatne alebo na preferenčné podmienky. Dôležitým prvkom inkubátora je existencia v prostredí podobných ľudí so spoločnými problémami a obavami, výmena dát a nápadov a v neposlednom rade súťaživý duch.

Noubar Afeyan, uznávaný rizikový kapitalista zo štátov, profesor na MIT Sloan a Skolkovo Business School, raz povedal, že inkubátory sú pre choré deti, čo znamená, že silný startup sám o sebe prežije. Ale myslím si, že inkubátory sú veľmi užitočné pre akékoľvek novorodenecké startupy. A ak je startup silný a dokáže prežiť aj sám, tak s inkubátorom vystrelí ešte rýchlejšie a silnejšie.

V súčasnosti existuje veľa podnikateľských inkubátorov. Obzvlášť sa mi páči inkubátor InCube, ktorý sa stal najvyspelejším a najaktívnejším vďaka projektovému tímu Greenfield. Oni sami sú jedným z hlavných prvkov startupovej párty – v skutočnosti sú jej organizátorom.

Startupové večierky

Startup parties sú podujatia rôznych formátov, ktorých účelom je výmena nápadov, hľadanie podobne zmýšľajúcich ľudí, členov tímu atď. Existujú tri hlavné formáty takýchto večierkov:

Víkendový formát – ľudia sa stretávajú, aby si cez víkend vymenili nápady, vytvorili tímy a pracovali na obchodnom modeli a prototype. Projekt Greenfield má tento formát, volá sa Harvest. Glavstart to nazýva Startup Weekend a v tomto formáte funguje aj hnutie „Štart“.

Prezentačný formát je vtedy, keď zrelšie projekty predkladajú odborníkom a tí im poskytujú spätnú väzbu a odporúčania. Projekt Greenfield organizuje podujatia s názvom Feedback.

Formát večerných stretnutí a diskusií o zaujímavých problémoch. Prišli ste na bláznivý nápad a chcete zistiť, čo si myslia ostatní alebo otestovať reakciu potenciálneho užívateľa? Potom je pre vás poSEEDelki od Greenfieldproject.

Vo všeobecnosti možno ruský rizikový trh podľa môjho názoru charakterizovať zásadou „veľa, ale málo“:

Veľa peňazí, ale málo skutočných financií; veľa nápadov, ale málo inteligentných startupov; je veľa šikovných a talentovaných ľudí, ale málo tímov.

Investori sa sťažujú na nedostatok dobre prepracovaných nápadov a vyvážených tímov. Hovorí sa, že nápady nestoja za nič, ale najdôležitejší je tím: dobrý tím aj z zlý nápad urobí dobrý projekt a zlý tím všetko pokazí. A startupisti sa sťažujú, že na ruskej pôde už nie sú žiadni investori. Hovorí sa, že náš nápad je skvelý a my sami sa nerodíme s bastardmi, no investori sa z nejakého dôvodu neponáhľajú s peniazmi – vyžadujú hlbší vývoj, prototypy, prvé predaje... A práve na to sú potrebné investície. . Vzniká tak začarovaný kruh.

Myslím, že nemáme dosť rizikových investorovštádium semien. Väčšina fondov hľadá vyspelé projekty, ktoré sú pripravené prijať značné investície. Moja predpoveď: v roku 2012 ruský rizikový trh vykáže výrazný rast vďaka vznikajúcim silným hráčom – ako sú Glavstart, TexDrive, InCubeAccelerator, Farminers, . Pred našimi očami sa vytvára pulzujúci priestor pre nové nápady a trh rizikového financovania. Ako každý mladý trh má svoj vlastný slabé stránky. Ale tam, kde iní nachádzajú len ťažkosti, oportunistickí podnikatelia vidia príležitosti. A toto je strašne zaujímavé.

Financovanie startupov je zložitý a viacstupňový proces, ale celkom uskutočniteľný.

Hypotetický startup, keď bude v prevádzke, mohol získať okamžitú investíciu alebo skôr finančnú pomoc vo výške 15 000 USD od rodiny a priateľov, približne 200 000 USD od anjelského investora o tri mesiace neskôr a približne 2 milióny USD od spoločností rizikového kapitálu o ďalších šesť mesiacov neskôr. Samozrejme za predpokladu, že všetko dobre dopadne.

Externé financovanie je jednou z hlavných úloh podnikateľa, skúsme pochopiť, prečo je to naozaj tak. Táto úloha nie je ani zďaleka zrejmá. Veď okrem financovania môže startup fungovať aj cez bootstrapping – situáciu, kedy je startup financovaný z vlastných úspor jeho tvorcov. V skutočnosti je ich pomerne veľa úspešných spoločností, ktorá začala fungovať s využitím takýchto „interných“ zdrojov skôr, ako dokázali prilákať investície, vrátane takých známych startupov ako MailChimp a AirBnB.

V tomto článku sa pokúsime jednoduchým a prístupným spôsobom vysvetliť, ako funguje financovanie startupov.

Začnime teda od základov.

Zakaždým, keď startup získa financie, jeho zakladatelia sa vzdajú časti firmy. Čím viac financií podnik dostane, tým väčší podiel v podniku stratia jeho zakladatelia. Každý „kus spoločnosti“ je teda „kapitál“. A teda každý, kto dáva peniaze, sa stáva spolumajiteľom spoločnosti.

“Rozdelenie koláča”

Hlavnou myšlienkou „kapitálu“ je rozdelenie „koláča“. Keď začnete podnikať, váš koláč bol veľmi malý – v tom čase ste vlastnili 100 % malého, dokonca maličkého koláča. Keď vezmete vonkajšie investície, spoločnosť rastie, váš koláč sa zväčší. Ale už to všetko nepatrí vám. V každom prípade je spravodlivé povedať, že váš kúsok väčšieho koláča bude väčší ako váš pôvodný malý koláč.
Keď Google vstúpil na burzu (uviedol svoje akcie na burza cenných papierov), zakladatelia spoločnosti Larry „Larry“ Page a Sergey Brin vlastnili každý asi 15 % tohto koláča. Ale toto bolo 15 % skutočne obrovskej spoločnosti.

Etapy financovania

Poďme sa pozrieť na to, ako by hypotetický startup získal financie.

Fáza nápadu

Najprv si to len ty. Z množstva nápadov, ktoré okolo vás kolovali, ste si nakoniec vybrali jeden skvelý podnikateľský nápad. Začnete na tom pracovať. Vo chvíli, keď začnete pracovať (formalizovať) na nápade, začnete vytvárať hodnotu. Táto hodnota sa neskôr premení na akcie, ale zatiaľ vlastníte 100% tohto kapitálu a ste jediným človekom vo svojej zatiaľ nekótovanej spoločnosti, takže o jej hodnote ani neuvažujete.

Spoluzakladateľ Stage

Keď začnete premieňať svoj nápad na fyzický prototyp, uvedomíte si, že vám bude trvať príliš dlho, kým ho vyriešite sami (takmer vždy). Uvedomujete si potrebu prilákať inú osobu potrebné znalosti a zručnosti. To vyvoláva otázku hľadania spoluzakladateľa. Nájdete niekoho, kto je nadšený aj inteligentný. Spolupracujete niekoľko dní na svojom nápade a vidíte, že jeho hodnota výrazne vzrástla. Keď si uvedomíte, že táto osoba je pre realizáciu vášho projektu nevyhnutná, pozvete ju, aby sa stala spoluzakladateľom. Nemôžete mu však platiť peniaze (a ak by ste mohli, bol by zamestnancom vašej spoločnosti, nie spoluzakladateľom), a tak mu výmenou za prácu ponúknete „sweat equity“. Ale koľko by ste mu mali dať? Napríklad podiel 20 % nie je málo? A čo 40%? Koniec koncov, je to váš nápad a jeho plody si vraj užite, ak sa startup uskutoční. Potom si však uvedomíte, že váš startup v tomto bode nemá takmer žiadnu hodnotu a váš spoluzakladateľ podstupuje obrovské riziko, ak bude súhlasiť. Tiež chápete, že ak urobí polovicu práce, potom by mal vlastniť toľko ako vy - 50%. V opačnom prípade nemusí byť dostatočne motivovaný.

Skutočné partnerstvo je založené na rešpekte. Rešpekt je založený na férovosti. Akákoľvek nespravodlivosť v konečnom dôsledku povedie ku kolapsu. Ale to nechcete. Takže dáte spoluzakladateľovi 50% koláča.

Čoskoro si uvedomíte, že aj keď budete jesť iba Mivinu, prácu nedokončíte. Kriticky potrebujete financie. Samozrejme, najradšej by ste išli priamo k venture kapitalistom, ale stále ste ďaleko od vytvorenia funkčného prototypu vášho budúceho produktu, ktorý by ste mohli ukázať nádejným investorom. Je teda čas poobzerať sa po iných možnostiach.

Kolo pre rodinu a priateľov

Rozhodnete sa inzerovať v novinách ponúkajúcich investičné príležitosti pre váš startup. Váš priateľ právnik však hovorí, že tým porušíte zákony o cenné papiere. Keďže ste „súkromná spoločnosť“, žiadanie peňazí od „verejnosti“, teda ľudí, ktorých nepoznáte, bude považované za „verejnú žiadosť“, čo je v prípade súkromných spoločností nezákonné. Od koho si môžete vziať peniaze?

- akreditovaní investori - ľudia, ktorí majú buď 1 milión dolárov v banke, alebo zarábajú 200 tisíc dolárov ročne. Títo ľudia sú „sofistikovaní investori“ a vláda ich považuje za dostatočne inteligentných na to, aby sa rozhodli, či investovať do mimoriadne rizikových spoločností, ako je tá vaša. Čo ak však medzi vašimi priateľmi nie je nikto s miliónom v banke?

- s rodinou a priateľmi. Aj keď vaša rodina a priatelia nie sú takí bohatí ako investori, môžete im vziať peniaze. A pravdepodobne sa pre to rozhodnete, najmä keď zistíte, že váš spoluzakladateľ má bohatých príbuzných. Dáte mu 5 % podmienených akcií spoločnosti výmenou za 15 000 dolárov v hotovosti. Teraz sa nemôžete starať o jedlo a kanceláriu ďalších šesť mesiacov, kým sa vytvorí váš prototyp.

Registrácia spoločnosti

Aby sa ale pomyselných 5 % vášho strýka stalo skutočným vyjadrením jeho podielu vo firme, musíte si firmu zaregistrovať napríklad cez online službu LegalZoom (asi 400 dolárov) alebo s pomocou kamaráta právnika (až na 2 tisíc dolárov). Vydali ste určité množstvo kmeňových akcií a dali ste jeho strýkovi 5 %. Potom vyčleňte ďalších 20 % pre svojich budúcich zamestnancov – nazývajú sa opcie. Po prvé, vaši budúci investori budú chcieť túto možnosť a po druhé, je to vaša „nedotknuteľná akcia“, pretože ani vy, ani váš spoluzakladateľ s tým nemôžete nič urobiť.

Anjelské kolo

Vďaka hotovosti, ktorú ste dostali od svojho strýka, máte na prácu šesť mesiacov, no skôr, ako sa minie, viete, že je čas, aby ste si teraz hľadali nový zdroj financií. Ak sa peniaze vášho strýka minú, váš startup zomrie bez toho, aby sa narodil. Takže zvažujete možnosti:

— Inkubátory, urýchľovače a „exkubátory“— tieto miesta často poskytujú hotovosť, pracovný priestor a poradcov. Samozrejme, nie je tam veľa peňazí – okolo 25 tisíc dolárov za 5 % alebo 10 % v spoločnosti. Ale pomoc poradcov môže priniesť oveľa viac výhod ako hotovosť.

—Anjelskí investori– podľa HALO bola v prvom štvrťroku 2013 priemerná investícia od „anjelov“ 600 tisíc dolárov. To je bezpochyby dobrá správa. Zlou správou je, že anjeli dali tieto peniaze len spoločnostiam, ktoré ohodnotili na 2,5 milióna dolárov. Takže sa úprimne spýtajte, či máte hodnotu 2,5 milióna dolárov, ak nie, nezúfajte. Vaša spoločnosť možno ešte nie je pripravená oznámiť takúto hodnotu, alebo váš prototyp nie je úplne pripravený zaujať investorov, ale môžete nájsť anjela, ktorý ocení to, čo máte, napríklad na 1 milión dolárov a možno áno súhlasiť, že vám dám 200 tisíc dolárov.

Teraz si spočítajme, koľko percent zo spoločnosti dáte anjelovi. Nie 20 %. K „oceneniu pred peniazmi“ (čo mala spoločnosť hodnotu pred prijatím nových peňazí) musíme pridať samotnú investíciu:

1 milión $ + 200 tisíc $ = 1,2 milióna $ – ocenenie spoločnosti po zaplatení peňazí.

Predstavte si to takto: najprv vezmete peniaze a potom rozdáte akcie. Ak by ste dali akcie pred prijatím investície, dali by ste anjelskému investorovi viac v percentuálnom vyjadrení.

Teraz vydelíme investíciu hodnotou spoločnosti po pripočítaní 200 tisíc USD/1,2 milióna USD = 1/6 = 16,7 %. Takže anjel dostane 16,7% spoločnosti alebo 1/6 vášho koláča.

Pokračujme v rozdeľovaní koláča

Skúsme prísť na to, ako pridelenie 1/6 podielu vo firme novému investorovi ovplyvnilo akcie vás, spoluzakladateľa a strýka v nej? Koľko vám zostáva? Všetky vaše akcie budú „zriedené“ o 1/6. To je jasne viditeľné na infografike.
Poviete: "Uh, môj podiel sa znížil." Ale je to zlé? Nie, pretože váš „koláč“ sa po každej investícii zväčší a váš podiel, hoci percentuálne klesá, rastie v peňažnom vyjadrení. Na druhej strane však riedenie nie je veľmi dobré, pretože s klesajúcim percentom vášho podielu strácate kontrolu nad spoločnosťou. Čo by ste teda mali robiť?

Hlavný záver v tomto prípade možno formulovať takto: investujte len vtedy, keď je to životne potrebné. A berte peniaze od ľudí, ktorých si vážite. (Existujú aj iné spôsoby, ako si udržať svoj podiel v percentách, napríklad odkúpením akcií od zamestnancov alebo individuálnych investorov, ale o tom neskôr).

kolo rizikového kapitálu

Nakoniec ste vytvorili svoju prvú verziu funkčného prototypu a prilákali publikum používateľov. Blížite sa k fáze investovania od investorov rizikového kapitálu (VC). Koľko vám môžu dať rizikoví kapitalisti? Konverzáciu začínajú sumou najmenej 500 tisíc dolárov, povedzme, že investor ocení to, čo momentálne máte, na 4 milióny dolárov. Hovorí, že chce do vašej spoločnosti investovať 2 milióny dolárov. Matematika je rovnaká ako v anjelskom kole. VC dostáva 33,3 % vašej spoločnosti. Teraz je to aj jeho spoločnosť.

Vaše prvé kolo rizikového financovania sa nazýva séria A. Môžete ísť ďalej a robiť sériu B a sériu C. Vaša spoločnosť má teraz tri cesty, ktorými sa môže vydať. Na konci prvého a najsmutnejšieho sa vašej firme minú peniaze a nikto do nej nebude chcieť viac investovať, čo povedie k jej prirodzenej smrti. Ostatné dva spôsoby sú rovnako (alebo nie rovnako) dobré. V jednom prípade dostanete dostatok financií na to, aby ste postavili to, čo si chce niekto kúpiť veľká spoločnosť, po ktorom jej za slušné peniaze predáte svoj biznis. Alebo sa vám bude dariť tak dobre, že sa po mnohých kolách financovania rozhodnete vstúpiť na burzu (stať sa verejná spoločnosť) a vykonať IPO.

Prečo spoločnosti vstupujú na burzu?

Existujú dva hlavné dôvody na vykonanie IPO – počiatočné verejná ponuka akcií Technicky je IPO len ďalší spôsob, ako získať peniaze, ale tentoraz od miliónov obyčajných ľudí. Pomocou IPO môže spoločnosť predávať akcie na burze a ktokoľvek ich môže kúpiť. Teraz sa už nemusíte súdiť s individuálnymi investormi, aby ste ich presvedčili, aby vám dali peniaze. Z tohto pohľadu možno IPO považovať za jednoduchší spôsob, ako získať kapitál pre vaše podnikanie.

Existuje ďalší dôvod, prečo ísť na verejnosť. Všetci ľudia, ktorí doteraz investovali do vašej spoločnosti, vrátane vás, vlastnia takzvané „obmedzené akcie“, čo sú zvyčajne akcie, ktoré nemôžete len tak predať za hotovosť. prečo? Pretože ide o akcie spoločnosti, ktoré neboli „overené vládou“. Takéto overenie je presne to, čo sa robí pri organizácii a vedení procesu IPO. Vďaka dokumentom, ktoré firmy zakladajú pri ich zverejnení, môžu úrady posúdiť zákonnosť a zákonnosť ich aktivít a umožniť investíciu do nich bežným ľuďom, ktorí nemajú skúsenosti s akciovým trhom. Ľudia, ktorí doteraz investovali svoje peniaze do spoločnosti (spomeňte si na strýka), by chceli konečne konvertovať svoje „akcie s obmedzeným oprávnením“ na kmeňové akcie (ktoré sú takmer také dobré ako hotovosť) alebo ich predať. Toto sa nazýva udalosť likvidity - keď sa to, čo máte, ľahko prevedie na bežné peniaze.

Existuje ďalšia skupina ľudí, ktorí naozaj chcú, aby sa vaša spoločnosť dostala na burzu. Investiční bankári, ako sú Goldman Sachs a Morgan Stanley, vás budú kontaktovať a ponúknu vám, že sa stanete vaším hlavným upisovateľom – bankou, ktorá pripraví dokumenty o IPO vašej spoločnosti a pozve svojich bohatých klientov, aby im predali vaše akcie. Prečo sa o to bankári snažia? Pretože dostanú 7 % zo všetkých peňazí, ktoré zarobíte na IPO. Podľa vyššie uvedenej infografiky vyzbieral šikovný startup vo svojom IPO 235 miliónov dolárov a 7 % z tejto sumy je asi 16,5 milióna dolárov, čo nie je zlý plat za prácu tímu 12 bankárov na dva-tri týždne. Ako vidíte, je to výhra pre všetkých.

Prví startupoví zamestnanci

A v neposlednom rade dôležitá okolnosť. Niektorí z vašich prvých zamestnancov, ktorých možno nazvať „investormi potu“, súhlasili výmenou za fantómový podiel budúca spoločnosť na pleciach starostí, nízkych platov a rizika neúspechu startupu budú mať počas IPO možnosť vyplatiť svoj podiel vo vašej spoločnosti a povedať, že nie nadarmo vám dôverovali.

odkaz:

Rozvoj rôznych priemyselných odvetví umožňuje zvýšiť objem vyrábaných výrobkov, ako aj zlepšiť ich kvalitu. Toto je len jeden z ziskové smery pri zavádzaní nových technológií do podnikania. Každé odvetvie sa snaží zlepšiť alebo modernizovať svoju funkčnosť. Takéto typy optimalizácie prinášajú finančný úspech každému projektu. Čoraz viac mladých ľudí s dostatočnou úrovňou vedomostí sa snaží rozvíjať jednu z prioritných oblastí podnikania. Môže ísť o informačné technológie, programovanie atď.

Výzvy startupov

Vďaka takýmto inováciám sa rozvíja mnoho spoločností s pobočkami po celom svete. Avšak, na počiatočná fáza Takýchto proaktívnych ľudí si nie vždy všimnú. Výsledkom je podnikateľský nápad, ktorý má pozitívne ekonomický efekt, je stratený bez toho, aby kedy dostal skutočné stelesnenie. Všetko je to o financovaní projektu. Nie každý dokáže vyzbierať potrebnú sumu na spustenie vlastného startupu. Preto musíme hľadať príležitosti na strane, prilákať investorov, sponzorov a investorov.

Financovanie startupu u nás je zložitý a viacstupňový proces. Obchodníci zo starej školy ešte nie sú úplne otvorení moderné technológie a informačné inovácie. Nie vždy sa preto stretávajú s ponukami mladých a začínajúcich podnikateľov. Ďalším zádrhelom je legislatívna úprava celku podnikateľskú činnosť. Ak sa startupový systém na Západe vyvíja už viac ako 10 rokov, tak v postsovietskom priestore musí ešte prejsť všetkými fázami, aby sa zaviedol model rozvoja a financovania každého skutočne hodnotného nápadu.

Čo je startup

Bez toho, aby sme sa ponorili do ekonomiky, startup je vlastne začínajúca firma, ktorá má dobrý nápad pre rozvoj a môže generovať zisk v budúcnosti. Nuansou takejto organizácie je však to, že nemá dostatočné finančné prostriedky na úplnú realizáciu svojho projektu. Presne tak sú v Európe a Amerike vnímané mladé firmy vytvorené začínajúcimi podnikateľmi.

Financovanie startupu je zložitý a postupný proces. Problém spočíva v individualite každého riešenia. V závislosti od smerovania myšlienky a obchodného modelu môže byť investícia do nej úplná alebo čiastočná. Nie je nezvyčajné, že sa viacerí investori chcú stať účastníkmi a mať podiel. Okrem toho je potrebné vytvoriť presný ekonomický model, ktorý vám umožní všetko vypočítať možné riziká pri investovaní prostriedkov a etapách, keď nákladová časť ide na nulu.

Ruské startupy sa takmer nelíšia od európskych. Jediný rozdiel je v tom, že domáce start-up projekty sa objavili pomerne neskoro, čo umožňuje vytvárať firmy na základe už etablovaných skúseností ich západných kolegov. V skutočnosti, hoci má každý systém spoločné korene, má veľké rozdiely z dôvodu finančného a legislatívna úprava, ako aj mentalita samotných podnikateľov.

Inovatívne technológie v rozvoji podnikania

Financovanie startupov je obzvlášť aktívne v nových a menej konkurenčných odvetviach. Neustála modernizácia digitálneho priestoru vedie k vzniku nových myšlienok v syntéze s informačnými technológiami a vedou. Vďaka tejto kombinácii sa na domácom trhu objavuje čoraz viac vývojov vlastného softvéru.

Automatizácia vám umožňuje rozvíjať vaše podnikanie a zvýšiť ziskovosť na novú úroveň. Práve tento sektor startupov je pre investície najlákavejší. Vďaka Vysoké číslo rôzne druhy prevádzkujúce podniky na území krajiny je možnosť skvalitniť ich prácu realizáciou moderné systémy a automatizáciu mnohých pracovných procesov.

Fázovitý vývoj

Financovanie startupu je mnohostranný proces. Tu je potrebné spoliehať sa nielen na budúcnosť ekonomické ukazovatele, ale aj na obdobie aktuálnosti nápadu počas jeho realizácie. Často, už vo fáze financovania a spustenia projektu, stráca svoju likviditu, takže je potrebné vypočítať takúto nuanciu vo fáze plánovania.

Každý má svoj vlastný účel. Jednoduchšie a lacnejšie je založiť firmu a navrhnúť budúci objekt na investíciu. Práve v tomto období sa vytvoril tím mladých podnikateľov výstavná vzorka investičný model pre potenciálnych investorov a tých, ktorí sa chcú v budúcnosti zapojiť do rozvoja tohto konceptu.

Typy investícií do projektu

Financovanie startupov v Rusku má svoje vlastné charakteristiky, ako každé iné investičné odvetvie. Mladý podnik nie je bez svojich výhod a nevýhod. Všetky investičné možnosti sú rozdelené podľa výšky vynaložených nákladov. Ak chcete napríklad získať 1 milión dolárov (približne 67 miliónov rubľov) na vývoj projektu, musíte kontaktovať komunity obchodných anjelov.

Ide o úspešných podnikateľov, ktorých hlavnou úlohou je investovať vlastné prostriedky do rôznych projektov s cieľom ďalej zarábať na vývoji nových výrobných modelov a informačný biznis. Táto akcia poskytne príležitosť rozvinúť projekt do určitej fázy. Pre ďalší postup môžu byť potrebné vyššie sumy, ktoré možno získať od bánk alebo rizikových fondov.

Technológia financovania

Financovanie startupov v Rusku musí byť chránené občianskym právom. Týka sa to určitého typu transakcie. To umožňuje právnu úpravu a pridelenie práv a povinností každej strane. Hlavným typom investícií do startupov je okrúhla investícia.

Podmienky financovania startupu tohto typu sú také, že podnikatelia investujú nie do projektu, ale do podnikateľského nápadu. Zároveň sú investičné sumy malé a počítajú sa na základe potenciálnych budúcich ziskov. Iná forma investície je odložená. Svojím typom akcie pripomína rámcovú zmluvu, keď sa predtým prevedená suma peňazí od investora alokuje na každú fázu rozvoja podnikania.

Výber investorov

Financovanie startupových projektov komplikuje aj fakt, že je potrebné samostatne hľadať investorov. V Rusku ešte nie sú dobre rozvinuté online platformy, kde si podnikatelia s dostupnými finančnými prostriedkami vyberajú rôzne startupové platformy, do ktorých investujú. Zakladatelia mladej firmy si sami na základe požadovanej sumy musia hľadať tých, ktorí by do nej investovali.

Rizikové fondy sú jedným z najbežnejších modelov investovania do mladých, ale ziskových projektov. Pri uzatváraní dohody si však kladú množstvo vážnych požiadaviek. Preto je dôležité posúdiť všetky riziká a pochopiť, či bude výhodné s nimi spolupracovať štrukturálne členenia v budúcnosti, keď spoločnosť začne dosahovať čistý zisk.

Propagácia prostredníctvom búrz a internetu

Zdroje financovania startupov možno nájsť aj online. Ide o zložitejší proces, ale mnohé úspešné mladé spoločnosti získali prvé zdroje financií prostredníctvom online platforiem. Existujú celé fóra a burzy, ktoré sú vytvorené na komunikáciu medzi investormi a tými, ktorí hľadajú zdroje financovania.

Každá online platforma má však aj množstvo vlastných požiadaviek. Oplatí sa oboznámiť sa s pojmom patenty a autorské práva vopred, aby ste sa nestali obeťou podvodníkov, ktorí po oboznámení sa s internými informáciami alebo technologickým procesom sľubujú investovať peniaze. Väčšinou po prenesení dát takíto občania či firmy jednoducho zmiznú.

Prijímanie grantov

Financovanie startupov v počiatočnej fáze môže byť poskytnuté aj zo štátneho alebo regionálneho rozpočtu. Veľké domáce korporácie sú pripravené stať sa investormi pre mnohé mladé a ambiciózne projekty. Stačí si nájsť príslušnú udalosť a zaregistrovať sa podľa zadaných pravidiel.

Forma, v akej je nápad prezentovaný, sa môže líšiť. Preto sa oplatí oboznámiť sa so všetkými požiadavkami vopred. Granty môžu dosiahnuť až 100 miliónov rubľov. S takýmto financovaním však možno len počítať výskumných ústavov ktorí majú možnosť brať tvorbu a modelovanie projektu vážne.

Rozvojový úver

Ako nájsť financie pre startup, ak doň podnikatelia odmietajú investovať? To je ťažká otázka. Avšak banky, ktoré si všimli aktivitu spojenú s rozvojom podnikania medzi mladým obyvateľstvom krajiny, začali rozvíjať programy financovania, ktoré sú pre nich vhodné. Veľké inštitúcie vytvárajú rozšírené úverové limity na rozvoj podnikania. Jediné, čo je potrebné, je predložiť riadne vypracovaný projekt.

Sumy financovania sa môžu líšiť. Všetko závisí od posúdenia myšlienky predloženej na posúdenie. Je dôležité poslať banke nielen samotný model budúcej technológie, ale aj vykonať malú štúdiu zameranú na posúdenie všetkých možných rizík. Bolo by tiež užitočné mať podnikateľský plán, v ktorom sú uvedené všetky nákladové položky, ako aj načasovanie prvého zisku a odchod podniku z čistej straty.

Zodpovednosť strán

Ako minúť počiatočné financovanie a rozvíjať projekt? Prax vo svete ukazuje, že mladí podnikatelia, ktorí získali veľké prostriedky na svoj rozvoj, nie sú vždy úspešný projekt, ktorí sa chcú okamžite pustiť do práce. Existuje veľa známych prípadov, keď sa startupy zatvoria a ich zakladatelia zmiznú. V dôsledku toho jednoducho ukradli peniaze a odišli do iných krajín, pričom využili legislatívne nedostatky.

Dnes však vďaka takýmto incidentom model financovania prešiel do značnej miery zmenami pozitívnym smerom. Každá zo strán transakcie získala nové práva a povinnosti. V prípade neprimeraných výdavkov Peniazeúčastníci startupu môžu byť žalovaní. Je tiež potrebné poznamenať, že po niekoľkých takýchto prípadoch, keď nešťastní podnikatelia dostali skutočné tresty za podvody, ostatní začali opatrnejšie míňať pridelené prostriedky.

Na čo si dať pozor

Investor s plným financovaním startupu je pomerne zriedkavým prvkom mladého projektu. Ale nájdu sa aj výnimky. Po vytvorení vlastný projekt, je potrebné nájsť výklenok na jeho realizáciu. Úspešné prípady sa často vyskytujú, keď mladí profesionáli vytvoria samostatnú spoločnosť, aby vyvinuli inovatívne riešenie pre konkrétnu aplikáciu v inej organizácii. To vám umožní nájsť cieľové publikum, kde bude technológia v budúcnosti potrebná.

Po vytvorení konceptu môžete každému poslať ponuky na účasť na projekte. potenciálnych spotrebiteľov túto technológiu. To nielen pritiahne pozornosť k projektu, ale vytvorí aj konkurenciu. Podľa pravidla trhové hospodárstvo, dopyt vždy vytvára ponuku.

26.08.2014 12:40

Špeciálny projekt: 26 ruských finančných startupov

Odborníci z ratingovej agentúry Russian Startup Rating (RSR) vybrali na žiadosť Finparty 26 nezvyčajných technologických projektov v oblasti financií. Niektoré z nich už našli investorov a dokonca sa stali ziskovými, zatiaľ čo iné sú v počiatočnom štádiu, ale vyzerajú veľmi sľubne.

Napriek záujmu začínajúcich podnikateľov o finančné technológie nevzniká v tejto oblasti veľa prelomových startupov, hovorí spoluzakladateľ RSR Renat Garipov. Aj keď z investičného hľadiska môžu byť takéto projekty zaujímavé. „Fintech je spojený s pomerne regulovaným priemyslom, s novými technológiami, so zmenami v zvykoch ľudí platiť za tovar a služby. Ale čo je najdôležitejšie, je to spojené so živými peňažnými tokmi. Investori, ktorí o takýchto projektoch počuli, im ochotne venujú pozornosť,“ vysvetľuje partner Finparty. Verí, že v blízkej budúcnosti sa počet vznikajúcich startupov zvýši: je to vďaka aktívnej práci fondu Qiwi Ventures na trhu a spusteniu špeciálneho programu Alfa Bank pre fintech projekty.

Vo výbere nižšie sú startupy zoskupené do tematických skupín. Niektoré projekty už generujú príjem pre svojich tvorcov a investorov, iné sú v ranom štádiu vývoja, no vyzerajú sľubne. Napríklad v skupine platobných služieb dosiahli úspech startupy ako 2can, LifePay a Pay-me. „Objavili sa na trhu včas a kompetentne vybudovali predajné procesy a spolupracujú s klientmi,“ poznamenáva Renat Garipov. A z projektov súvisiacich s mikroúvermi môžeme vyzdvihnúť MILI a Skorista. „Obe spoločnosti majú vynikajúce tímy a obe majú jasný a trhom overený obchodný model,“ hovorí spoluzakladateľ RSR. Z celého zoznamu tiež vyčleňuje Rocketbank, ktorá sa môže pochváliť „vynikajúcimi zakladateľmi, revolučným prístupom k bankovníctvu a blízkosťou ku klientovi“.

Služby na uskutočňovanie platieb a platenie za nákupy

Tieto služby pomáhajú prijímať platby od zákazníkov a výrazne uľahčujú život predajcom, vďaka čomu majú možnosť zarobiť viac.

CloudPayments

Brána pre platby bankovými kartami v mobilných a webových aplikáciách. Umožňuje vám uskutočňovať platby jedným kliknutím bez toho, aby ste museli prejsť na webovú stránku spracovateľského centra a čakať na transakciu. Poskytuje vstavané platobné formuláre pre stolné počítače, tablety a smartfóny. Projekt riziková spoločnosť Titánoví investori.

B2B riešenie, ktoré vám umožňuje prijímať platby kartou cez mobilné terminály a je malým zariadením, ktoré sa pripája k smartfónu, a navyše je zadarmo mobilná aplikácia pre iOS a Android. Partnermi projektu v Rusku sú Visa, Beeline a Alfa-Bank. Spustenie prvej verzie systému si vyžiadalo niekoľko stoviek tisíc dolárov a teraz sa do nej investovalo viac ako 1 milión dolárov.

PDF-zaplatiť

Hlavným cieľom projektu je zjednodušiť a zrýchliť platby za nákupy prostredníctvom automatického zúčtovania, ktoré si nevyžaduje dodatočné potvrdenie od kupujúcich. Dobre vyvinutá logika projektu eliminuje zneužitie a zaručuje používateľom bezpečnosť ich finančných prostriedkov.

2 plechovky („Smartfin“)

Smartfin je popredný ruský vývojár mobilných akvizičných služieb. Mobilná aplikácia 2can a čítačka kariet premenia smartfón/tablet so systémom Android alebo iOS na terminál na prijímanie platobných kariet. 2can zarába na transakčnom poplatku (2,75 % svojho objemu). Klientom je bezplatne poskytnutá čítačka kariet a aplikácia. Investormi projektu sú rizikové fondy InVenture Partners, Almaz Capital Partners, ako aj skupina spoločností s názvom Unified Social Network. Celková investícia je 7,3 milióna dolárov.

Komplexné riešenie pre malé a stredné podniky na prijímanie akýchkoľvek platieb, vykonávanie analýz a organizovanie vernostných programov. Umožňuje nahradiť obvyklé bankomat do cloudového POS terminálu.

LifePay

Systém prijímania platieb s bankové karty prostredníctvom smartfónov. Funguje všade tam, kde je internet a úplne nahrádza bankové POS terminály. Pomocou špeciálnej čítačky kariet prepojenej so smartfónom a mobilnou aplikáciou môžete kartami platiť na akomkoľvek vhodnom mieste. Investor - rizikového fonduŽivot.SREDA. Investície - 2,6 milióna dolárov.

Služby pre pôžičky a súkromné ​​pôžičky, analýza finančnej histórie

Z mnohých dôvodov je dopyt po krátkodobom drahé pôžičky zostáva vysoká, a preto sú v tejto oblasti aj startupy. Je pravda, že aby existovali, každá z týchto spoločností musí kontrolovať dlžníkov a analyzovať riziká pri poskytovaní úverov.

Hrdina peňazí

Agregátor ponúk od mikrofinančných organizácií. Užívatelia služby posielajú žiadosť o mikropôžičku viacerým spoločnostiam súčasne a následne ju môžu dostať tam, kde bude žiadosť schválená najviac priaznivé podmienky. Prostriedky budú okamžite pripísané na vašu kartu alebo bankový účet. MoneyHero žije z poplatkov pre agentov. Investor – Fond rozvoja internetových iniciatív. Investície - 45 000 dolárov.

Program na analýzu bankových dlžníkov - právnických osôb. Umožňuje aj spoločnostiam, ktoré sa ťažko hodnotia tradičnými metódami, zapojiť sa do poskytovania úverov. Použité komplexné hodnotenieúverových rizík je povolená možnosť rýchleho predaja/kúpy úverových portfólií.

MoneyMoo

Projekt vám umožňuje zarábať peniaze vďaka rôznym nákladom peňazí vo svete. Prilákajte súkromné ​​úspory vo forme pôžičiek za sadzby presahujúce ziskovosť bankové vklady na národnom trhu a potom naakumulované prostriedky umiestniť na iné teritoriálne trhy s vyššou úrokovou sadzbou.

Zaimionline.ru

Systém okamžitých online pôžičiek na bankové karty. Aplikácia sa posúdi do 45 sekúnd. Dlžník potrebuje iba prístup na internet, mobilný telefón a bankovú kartu VISA alebo MasterCard od ktorejkoľvek ruskej banky. Investor – Euro Vision Investments, objem investície – 300 000 USD.

Scorista.ru

Analytická agentúra ponúkajúca spoločnostiam špecializujúcim sa na poskytovanie malých a stredných úverov služby na posúdenie solventnosti dlžníka. Umožňuje vám vykonať hodnotenie rýchlo (do jednej minúty) a vo vysokej kvalite. Investorom je súkromná osoba. Investícia bola použitá na nákup údajov od úverových kancelárií na testovanie systému.

Rýchla mikrofinančná služba. Spoločnosť nemá vlastné pobočky a klientov obsluhuje na diaľku. Využíva najmä údaje o dlžníkovi z sociálne siete na posúdenie bonity. Ak chcete získať mikropôžičku, musíte raz v salóne Euroset alebo Svyaznoy vyplniť krátky formulár. Investormi sú zakladatelia projektu, jednotlivci a rôzne fondy. Celkovo sa vyzbieralo približne 2,5 milióna dolárov.

Sutiny

Platforma, ktorá predpovedá správanie klientov bánk na základe ich histórie transakcií. Rubbles používa techniky strojového učenia na výpočet toho, aké nákupy zákazník uskutoční v budúcnosti. Vrátane toho, ktoré domáce bankové produkty si s najväčšou pravdepodobnosťou kúpi.

Firemní dizajnéri finančných prognóz a služieb pre finančné plánovanie

Tieto finančné služby sa objavili relatívne nedávno a ešte sa nerozšírili. Ale sú už schopní riešiť špecifické obchodné problémy. Trh s takýmito výrobkami vzniká, aj keď presadiť sa na ňom nie je jednoduché.

Elektronický plánovač

Online služba na zostavovanie obchodných plánov vo viacerých menách a firemných finančných prognóz ( finančné modely) v piatich daňových režimoch (OSN, USN-6, USN-15, UTII, PSN) na obdobie až 10 rokov. Zabezpečuje sa modelovanie rizík, tvorba grafov a diagramov a tvorba predpovedí v súlade s RAS a IFRS.

ProfitOnTime

Cloudová služba pre plánovanie a riadenie financií organizácie. Umožňuje používateľom rozhodovať sa na základe kvalitných finančných informácií.

Integrovaná platforma na riešenie problémov riadenia podnikových procesov. Založený na technológiách Microsoft SQL Server podporuje širokú škálu procesov finančného plánovania a správy podnikového rozpočtu.

Služby v oblasti správy osobných financií

Všetky projekty tejto skupiny sú už zrelé – trh je pripravený za ne zaplatiť. Všetky riešia konkrétne a dôležité problémy.

Jednoduchá peňaženka

Kontrola nad zostatkom niekoľkých bankových kariet a výber tých najziskovejších pre používateľa finančné služby na základe analýzy SMS upozornení od bánk. Investori: Qiwi a HSE Innovative Entrepreneurship Support Fund.

Bleskový rozpočet

Účtovníctvo a plánovanie príjmov a výdavkov s možnosťou tímovej práce, automatickým importom SMS a kvalitnými reportmi.

Rocketbank

Multifunkčná aplikácia vám umožní spravovať svoje financie a karta Visa Platinum vám umožní nakupovať a získavať privilégiá. V „light“ bankovom modeli sa priaznivé podmienky pre užívateľa dosahujú radikálnym znížením nákladov. Okrem tradičných bankových služieb sú k dispozícii aj doplnkové služby: analýza výdavkov, sprievodca zľavami, podporná služba prostredníctvom mobilnej aplikácie. Partnerská banka - Interkommerts. Investor - Runa Capital. Investície - 2 milióny dolárov.